Opções De Estratégias De Dia De Expiração

Como trocar opções perto do Editor de expiração, Opções máximas Se você estiver procurando por grandes e muito rápidas opções de lucros, realmente, quem entre nós não deve considerar comprar opções de vencimento. Mas, Ken, não são as opções de expiração mais arriscadas Bem, estou feliz por ter perguntado. Em alguns casos, a resposta é sim, mas esse risco deve-se em grande parte ao fato de que, durante a última semana antes do vencimento, as opções muito próximas do dinheiro podem fazer movimentos dramáticos em valor muito rapidamente - geralmente dentro de um ou dois dias. A recompensa, no entanto, é que comprar esses tipos de opções pode gerar algumas das maiores home runs que você já conseguiu. E, ao contrário da temporada de lucro, que só acontece trimestralmente, os ciclos de vencimento ocorrem mensalmente, então você obtém uma dúzia de oportunidades ao ano para aproveitar essas oportunidades de lucro de última hora. As melhores opções para comprar no que eu chamo de jogadas de expiração são opções de índice, Como opções no SampP 100 Index (OEX). A chave para o sucesso nesta estratégia é comprar a fraqueza no preço da opção. Você também deve tentar comprar opções de menos de 1, cujos instrumentos subjacentes estão negociando muito perto do preço de exercício. Mas seja avisado que você possa sofrer um número razoável de perdas com essa estratégia, mas apenas uma grande jogada no preço do índice pode dar-lhe o jackpot de uma vida inteira. Você pode tentar testar esses negócios no papel por um tempo para ver os resultados desse tipo de jogo. Nas jogadas de vencimento, você está apostando em volatilidade surpresa, balançando o preço de uma ação ou indexmdash e, assim, a opção de entrega em seu favor. E com o atual nível de volatilidade, nossa capacidade de tirar proveito de oscilações de preços é maior do que quando o mercado está negociando plano ou mesmo quando está escalando previsivelmente. Transforme 12,50 em 100 em Just One Day Embora eu favoreça opções de índice para jogadas de vencimento, isso não impede o poder das opções de equidade como um ótimo recurso. Recentemente, eu estava assistindo compartilhamentos da IBM Corp. (IBM) em um intervalo de negociação de três pontos todos os dias, quando expirou sexta-feira. O call-to-the-money call (ou seja, a opção com o preço de exercício mais próximo do valor de mercado das ações) estava movendo-se de um lado para o outro com um máximo de 1, até 12,5 centavos, com apenas dois dias Antes da expiração das chamadas. Vendo isso, resolvi entrar em um pedido para comprar a chamada em 12,5 centavos, e o pedido foi preenchido durante o dia, com a qual eu estabeleci uma ordem para vender a opção em 1. Dada a volatilidade da negociação, com esses 85 centavos - mais balanços, houve uma chance decente de que esse longo tiro poderia ser alcançado. Meu pedido foi preenchido algumas horas depois, me dando um ganho de 700. Se eu não tivesse entrado na ordem de venda, eu perderia meu investimento original, já que a opção acabou expirando sem valor. É necessária uma ação rápida com esta estratégia, então, se você sabe que você terá tempo para monitorar sua conta de negociação quando a expiração se aproximar, esta é uma ótima jogada. Mas lembre-se, você só deve usar o dinheiro de Vegas, ou seja, o dinheiro que você pode perder, porque muitas vezes, as jogadas de expiração são uma aposta de tudo ou nada. (Falando sobre isso, The Traders Expo em Las Vegas está acontecendo agora mesmo para ver você lá) Durante a vida de uma opção, seu preço é baseado em uma variedade de fatores, incluindo o preço dos instrumentos subjacentes, bem como algo chamado valor de tempo. Essencialmente, o valor do tempo significa que quanto mais longe uma opção é da expiração, mais tempo ele deve se mover para rentabilidade e, portanto, mais provável é se tornar um vencedor. À medida que a expiração fecha, os valores das opções decrescem muito mais rápido. Quanto mais profundo do dinheiro a opção é, melhor as chances de que ele irá terminar de forma rentável. Comprar opções de vencimento que estão no dinheiro é mais um risco porque um dia imprevisível nos mercados pode significar que a opção salta em seu favor ou parafusos na direção oposta. A boa notícia é que, se você puder entrar em um mergulho dramático, como fiz no exemplo da IBM, custaria apenas 12,50 por contrato. E para o ganho potencial de mais de 85 por contrato, a recompensa justificou o risco. MAIS: Que diferença alguns dias podem fazer Publique um comentário Vídeos relacionados em opções Próximas conferências Contacte-nos Análise Técnica da Microsoft Opções Nifty-O que acontece no dia da expiração Muitos comerciantes irão se dedicar à negociação de opções especialmente no dia de validade para ganhar dinheiro rápido às vezes Rs 1 Opções podem saltar para Rs 20-30 em questão de tempo. Durante o meu seminário comercial. Pergunta geral que a maioria dos participantes tem é Por que as opções trocam em menor valor teórico no dia do prazo de vencimento, vi um comerciante assumir posição em Opções que negocia menos seu valor teórico, o preço de pensamento irá corrigir no final do dia e eles farão lucros, mas Na realidade, acabam fazendo perdas Muitos comerciantes a cada expiração não vendem suas opções de ITM e deixam-na expirar (especialmente, que são muito próximas do preço de exercício) ou então assumir a traderstrategies assumindo que o preço com desconto da opção será corrigido antes do final do prazo de validade. Deixe-me explicá-los com alguns exemplos elaborativos: 1. Nifty Futures está negociando em 7750 e hoje é o dia do caducidade. Por volta das 2:00 da noite, as chamadas Nifty 7700 e 7800 puts estão negociando em torno de Rs 45. Idealmente, deve ser pelo menos 50, então porque a diferença de 5 rs no preço no cenário acima é por causa do imposto de transação de segurança ou STT. Exchange aplica STT conforme discutido abaixo. STT em negociações de opções normais feitas na troca é 0,017 do lado de venda do valor premium. As posições de opção STT em COMPRA que se exercem são 0,125 do valor total do CONTRATO. Portanto, aponte para apontar aqui se STT é aplicado no Valor do Contrato caso a Opção seja exercida. As opções são consideradas exercidas se você ocupar posições de compra em opções até o final do prazo de validade (até as 3.30 da última terça do mês) e com elas possuindo algum valor intrínseco ou sendo ITM (no dinheiro). Se você está segurando Opções que estão tendo valor como 0,5 do que não vendem essa opção, pois você precisa pagar STT e corretagem, mas se a Opção tem valor mais de 5 rs, vá em frente e venda-os antes do mercado fechar, você precisa pagar mais dinheiro Do seu bolso. Então, considere 2 Exemplo para mostrar como será calculado o STT: Trader X compra 1 lote das opções Nifty 7700 Call em Rs 100 e vendê-lo em Rs 100, você deve pagar 0,017 do valor premium no lado da venda. E nenhum STT para sua transação Buy. Então, ao comprar 50 x Rs 100, você não precisa pagar STT, mas ao vender você tem que pagar STT de Rs 0,85 0,017 de Rs 5000 (50 x 100). Trader Y comprou 1 lot de opções Nifty 7700 no Rs 100 e não vendeu, mas deixa expirar no último dia do contrato, é considerado exercido. Novamente, durante a compra, não há STT, mas, uma vez que é exercido no lado da venda, você pagaria um STT de Rs 375 (0,125 ((5900100) X 50) muito maior que Rs 0,85 que você teria pago se fosse vendido na bolsa Em vez de se exercitar. Lembre-se de que, se você tiver opções escritas curtas (vendidas em primeiro lugar), você já pagou STT e não importa se você comprar as opções na bolsa ou segure-as até expirar para quadrado, não há STT na Lado a lado. Então, os comerciantes poderão desvendar o mistério por que 7700 CE e 7800 PE estão negociando menos do que seu valor teórico. Então, se um comerciante exerce o Nifty Call e Put, ele precisa pagar um STT mais alto no valor de 300 Rúpia ímpar Por lote que é equivalente a 6 pontos nas Opções Nifty. Para resumir no dia de validade 1. Se você comprou opções e eles estão expirando no dinheiro, você prefere vendê-lo na troca do que deixar expirar o exercício e ter que pagar muito mais alto STT. 2. Se as opções expiram sem valor (com 0 valor) , Você não tem que vendê-lo para salvar STT porque STT em opções que não tem valor é zero. 3. Se você ver opções que parecem ser baratas (menor que o valor teórico), considere o fato de que é por causa de maior STT e não irá corrigir magicamente antes do final do dia. Estratégias de Negociação para o Dia de Expiração Especial Obrigado a Christopher Aiello por sua visão do mercado ontem. Sua análise foi bem pensada e muito correta. Hoje, I8217m vai encaminhá-lo para uma nova carteira de negociação que é original no pensamento e abrange uma área em que I8217ve apenas visto uma pequena quantidade de informações. O livro é Trading Options at Expiration por Jeff Augen. O que Augen faz é ensinar estratégias de opções, algumas apoiadas por análises quantitativas, para negociar opções no dia do vencimento das opções. Como ele afirma no livro, os comerciantes do dia de validade das opções bem sucedidas podem fazer entre 30 a 300 para o dia usando alguns conceitos bastante simples que ocorrem quando as opções expiram. O que mais me intriga sobre o livro é. 1. It8217s original. 2. Não vi nada no livro que não era lógico. 3. Trabalhei com um comerciante na DLJ no início da década de 90, que costumava fazer lucros substanciais em vários horários de expiração de opções (ele também perdeu muito, mas, tanto quanto eu poderia dizer, suas vantagens superaram suas perdas). 4. Além disso, é possível aplicar nossas estratégias de alta probabilidade que coincidem no dia da expiração das opções e as sobrepõem ao trabalho de Augen8217s. It8217s algo que I8217ll esteja olhando em um futuro próximo. Tenho nosso editor-chefe David Penn chegar a Jeff Augen e ver se ele pode passar algum tempo conosco sendo entrevistados pela TradingMarkets. É bom ver o trabalho original e I8217m com certeza que a maioria de nós pode aprender com ele. Também você pode encomendar seu livro através da Amazon. Isto é do Plano de Batalha Diário de Larry Connors que ele publica todas as manhãs. Se you8217d gostaria de fazer uma versão gratuita, clique aqui ou ligue para 1-888-484-8220 ext 1 para iniciar sua versão gratuita hoje. Larry Connors é CEO e fundador da TradingMarkets e Connors Research.